Banco Sabadell ha acordado la transmisión de la práctica totalidad de su exposición inmobiliaria a una filial del fondo norteamericano Cerberus Capital Management L.P. por un valor aproximado de 9.100 millones de euros, según ha informado la entidad a la CMNV a través de un hecho relevante esta mañana.
Los activos inmobiliarios objeto de la operación tienen un valor neto contable conjunto aproximado de 3.900 millones de euros. La venta se ha estructurado a través de la transmisión de dos carteras de activos inmobiliarios denominadas comercialmente “Challenger” y “Coliseum” a una o varias compañías de nueva constitución (“NewCo(s)”), cuyo capital se aportará y/o venderá de forma que Cerberus participe directa o indirectamente en el 80 % del capital de la NewCo y Banco Sabadell en el 20 % restante.
Banco Sabadell y Cerberus suscribirán un acuerdo para regular sus relaciones como socios de la NewCo Solvia Servicios Inmobiliarios, S.L.U. La nueva compañía seguirá estando participada íntegramente por la entidad presidida por Josep Oliu y continuará prestando los servicios de gestión integral (servicing) de los activos inmobiliarios objeto de la operación en régimen de exclusividad.
El cierre de la operación, una vez se obtengan las correspondientes autorizaciones y se cumplan las condiciones de cada una de las carteras, implicará la transmisión del control de los activos inmobiliarios y, en consecuencia, su desconsolidación del balance del grupo Banco Sabadell.
La venta contribuye positivamente, según ha comunicado la entidad en el hecho relevante, “a mejorar la rentabilidad del grupo Banco Sabadell, exigiendo el reconocimiento de provisiones adicionales con un impacto neto de aproximadamente 92 millones de euros”. Además, añade, “aporta un impacto positivo en el ratio de capital Common Equity Tier 1 (fully loaded) de Banco Sabadell de alrededor de 13 puntos básicos”.
El mercado ha reaccionado bien a la noticia. En la apertura del Ibex 35, las acciones de Banc Sabadell suben un 3,18 % (10:08 h.) hasta los 1,42 euros por acción. Los títulos de la entidad dibujan un canal bajista desde que en febrero marcaran los 1,87 euros, es decir, un retroceso del 26,2 % al cierre de ayer.
